نماذج على تحليل المؤشرات العالمية

المؤشرات المالية

ترتبط عملية تحليل المؤشرات بمجموعة من المؤشرات الفنية التي تتمثّل في رسوم بيانية مُصغّرة، يتم حسابها بالاعتماد على مجموعة من المعادلات الرياضية، التي بدورها تنشأ من خلال البيانات التي تقدمها حركة الأسعار، ويتم استخدام هذه المؤشرات لمتابعة حركة الأسعار وتفسيرها وتوقّع اتجاه الحركات المستقبلية لها، وتعتبر المؤشرات المالية من الأدوات التي تدعم قرار المُحلّل الفني.

تحليل المؤشرات – مؤشر الدولار

يُعرف مؤشر الدولار – US Dollar Index Dollar Index، ويُرمز له اختصاراً بالرمز USDX؛ بأنه نسبة العملة الأمريكية مقابل عملات الدول الأُخرى في سوق الفوركس. تعتمد غرفة تجارة نيويورك بشكل كبير على هذا المؤشر مقابل كل من العملات التالية : اليورو، الفرنك السويسري، الين الياباني، الدولار الكندي، الجنيه الإسترليني والكرونا السويدية، كما يعتمد المتداولون بشكل كبير على تحليل مؤشر الدولار في اتخاذ قرار التداول.

طريقة تحليل مؤشر داو جونز مباشر

يعتبر مؤشر داو جونز الصناعي – Dow Jones، الذي يُرمز له بالرمز DJIA، مؤشر سوق الأسهم الذي يضم 30 شركةً من أكبر شركات القطاع الخاص المدرجة في بورصة نيويورك للأوراق المالية وبورصة ناسداك؛ لذا فإنه يُعرف أيضاً باسم Dow 30.

يعد تداول العقود الآجلة لهذا المؤشر هو الطريقة التي تحقّق أكبر قدر من الأرباح عند الاستثمار في سوق الأوراق المالية؛ حيث يمكن لمتداول كلٍّ من العقود الآجلة أو العقود المستقبلية التداول على مؤشر داو جونز، ويعبّر عن القيمة السوقية بأنها الطريقة التي يتم قياس قيمة الشركة من خلالها، وهي ذاتها DJIA؛ حيث يتم تحليل مؤشر داو جونز مباشر من خلال ضرب عدد الأسهم بسعر السهم الواحد، وبالتالي وبالاعتماد على هذا المباشر فإن الأسهم ذات الأسعار المرتفعة تحصل على وزن أكبر في المؤشر، لذا فإن حركة النسبة المئوية في الأعلى يكون لها التأثير الأكبر على قيمة المؤشر النهائية.

طريقة تحليل الناسداك

يعد مؤشر الناسداك – NDX 100 أحد أهم المؤشرات في سوق الأسهم العالمية بشكل عام، وفي سوق الأسهم الأمريكية بشكل خاص؛ حيث إنه يضم 100 شركة تعمل في العديد من المجالات؛ مثل التكنولوجيا والإلكترونيّات والاتصالات، ومن أهم هذه الشركات؛ مايكروسوفت وجوجل وياهو وأمازون وفيسبوك. 

فيما يلي طرق للتداول عبر المؤشر وكيفية الاستفادة من تحليل الناسداك:

• يمكن الاعتماد على الأدوات المالية في المؤشر، وذلك عند حصول تقلبات في أسهم الشركات الكُبرى المُدرجة فيه، التي تتيح إمكانية التداول عبر صناديق المؤشرات المتداولة، العقود الآجلة، وعقود الخيارات والعقود مقابل الفروقات.
• يتيح المؤشر إمكانية التداول عبر النوع الأول من العقود الآجلة، وهو E-Mini Nasdaq 100، ويعد الأكثر استخداماً بسبب حجم تداوله العالي، وتكلفته المنخفضة التي تجذب عدداً كبيراً من المتداولين.
• يُفضّل المتداولين النوع الأول لارتفاع السيولة التي يقدمها، التي تتراوح ما بين 200-600 ألف عقد يوميّاً، وهو يبدأ من الساعة الخامسة مساء يوم الأحد حتى الرابعة والربع مساء يوم الجمعة بتوقيت الولايات المتحدة، وتبلغ قيمة الهامش الأولي للتداول 3500 دولار.
• يمكن التداول عبر النوع الثاني من العقود الآجلة وهو Nasdaq 100، وذلك في نفس الفترة التي يمكن تداول النوع الأول فيها، وتبلغ قيمة الهامش الأولي لتداول العقود من خلالها 17500 دولار.

كيف يمكن تحليل مؤشر تاسي؟

يُعرف مؤشر تاسي بأنه المؤشر الخاص بسوق التداول الرئيسي في السعودية، وهو يقوم بتتبع أداء الشركات المُدرجة في سوق المال السعودية، والمعروفة باسم بورصة تداول، وهو يمتلك حدّاً أعلى يعمل على ترجيح سعر الأوراق المالية الفرديّة من خلاله؛ لمنع أيّ ورقة مالية من السيطرة على المؤشر.

يتم تحليل مؤشر تاسي بعد تحديد هذا الحد السابق وتطبيقه على مكوّنات المؤشر اعتماداً على أوزان الشركات التي تحدّدها القيمة السوقية، ويتم استخدام المؤشرات التي تمتلك حدّاً أعلى لمنع سيطرة الشركات الكبيرة على المؤشر، ويتم حساب قيمة المؤشرات التابعة له اعتماداً على معادلة رياضية، وذلك على النحو التالي:

قيمة المؤشر = (مجموع القيم السوقية ذات الحد الأعلى للأسهم الحرة اليوم / مجموع القيم السوقية ذات الحد الأعلى للأسهم الحرة في اليوم السابق) x قيمة المؤشر لليوم السابق.

خصائص تحليل مؤشر ماكد

يختص يعبّر مؤشر ماكد، MACD – Moving Average Convergence Divergence، بتمثيل التباعد والتقارب لمتوسط الحركة، وهو ينتمي لنوع مؤشرات الزخم الخاصة بتتبّع الاتجاهات، ويعمل بدوره على إظهار الإتجاه بين متوسطين متحركين للأسعار، كما أنه يعد من أكثر المؤشرات الفنية التي يتم تطبيقها في التحليل الفني لكل من العملات والأسهم. يتم حساب صيغة هذا المؤشر بطرح متوسط الحركة المتزايد؛ ذلك خلال فترة تبلغ 26 يوماً EMA 26، من متوسط الحركة المتزايد لمدة 12 يوماً EMA 12، ومن الخصائص التي يعتمد عليها تحليل مؤشر ماكد:

• يتكوّن المؤشر من متوسطين متحركين؛ الأول طويل المدى يصل طوله الافتراضي إلى  26 فترة EMA، أما الثاني فهو المتوسط المتحرك القصير، ويبلغ طوله الافتراضي 12 فترة EMA، ويتم إنشاء الرسم البياني الذي يعتمد على خط الإشارة من خلالهما.
• يرتبط المؤشر بالزخم والاتجاه في سوق التداول، ويرافقه في الرسم البياني متوسط متحرك بقيمة 9 فترات افتراضيّاً، ويطلق عليه خط الإشارة؛ لأنه يمكن استخدامه لتحديد إشارات دخول مراكز البيع والشراء، ويتأرجح الرسم البياني الخاص بالمؤشر وخط الإشارة أعلى وأسفل خط صفر ماكد اعتماداً على ظروف السوق.
• يوفر تطوّر خط الإشارة والرسم البياني لمؤشر ماكد وتقاطعها مجموعةً من الإشارات، التي تساعد المتداول في الدخول للسوق المالي واتخاذ القرار المناسب للبيع أو الشراء.
• ينصح المُحلّلون؛ للحصول على أفضل نتيجة من استخدام مؤشر ماكد، إرفاقه بتقنيات التداول الأُخرى؛ مثل مؤشر الماكد ومؤشر الاستوكاستك واستراتيجية مؤشر الماكد و rsi.

تحليل مؤشر القوة النسبية

يعد مؤشر القوة النسبية – RSI أحد مؤشرات التحليل الفني التي يتم استخدامها لقياس سرعة الحركة، وكذلك قيمة التغيّر الناشئة على حركة الأسعار الاتجاهيّة. يعمل هذا المؤشر على إنشاء وسيلة بصرية لمراقبة التغيّرات الحاصلة في السوق، ومن خلاله يتم مراقبة البيانات التاريخيّة وتحديد كل من مناطق الضعف والقوة في السوق، بالإضافة إلى ذلك فإنه يعتمد على إغلاق السعر خلال فترة محددة في التداول، وبناءً على ذلك فإن تحليل مؤشر القوة النسبية يعد من أدوات التداول المفيدة وأكثرها استخداماً من قبل المحللين والمتداولين.

يمكن ضبط مؤشر القوة النسبية إمّا من خلال النقر على أيقونة قائمة المؤشرات الموجودة أعلى منصة MT4 واختيار المذبذبات، من ثم المؤشر Relative Strength Index – RSI، أو من خلال الضغط على إدراج، ثم اختيار المؤشرات واختيار المذبذبات؛ ومنها اختيار Relative Strength Index. 

من أهم الأساسيّات التي يجب أخذها بعين الاعتبار عند استخدام هذا المؤشر ما يلي: 

• على المتداول فتح إعدادات الأداة قبل تعيين المؤشر واستخدامه في إحدى الرسوم البيانية للسوق؛ ذلك ليكون قادراً على إجراء التغييرات في خصائصه.
• ومن أهم خصائص المؤشر خاصية الفترة التي تحدّد عدد قيم الأسعار، التي تؤخذ بعين الاعتبار في إنشاء المؤشر الرئيسي، وكُلّما كانت الفترة أقصر تأرجح الخط بشكل أقوى، ويتم تعيينها بالعادة عند المستوى 14، وهو المستوى المثالي.
• من خلال إعدادات الأداة يمكن تغيير أسلوب إعدادات المؤشر، وإضافة مستويات جديدة اعتماداً على استراتيجيّة التداول، وتغيير معلّمات الأداة.